水陆画，是以神像为主要内容的绘画，因装裱形式的不同，可分为水陆画轴和水陆画片。岱庙旧藏有明、清时期泰山上下庙宇的水陆画两百余幅，从其尺幅、绘画特点及历史记载可分为明万历、清康熙、乾隆、雍正、光绪等几个时期的作品，这批水陆画所绘制内容包括有佛教、道教及民间诸神，以道教诸神为主，且反映泰山民间信仰诸神的内容占有一定比例，与泰山宗教信仰息息相关，带有鲜明的地方特色。透过这些浓墨重彩，既可以了解这些水陆画所反映出的宗教思想，又能欣赏其宗教与艺术融合的独特魅力。

泰山水陆画创于南朝，盛行于唐宋，流传至元、明、清，清末衰落，民国初年趋于消亡。20世纪60年代初，岱庙修缮壁画 《东岳大帝启跸回銮图》 和馆藏水陆画轴，泰山水陆画因此得到保护。

泰山水陆画传承人张公石说，泰山水陆画便于携带，可以移动、张贴和悬挂，又被称为“可移动的壁画”。“泰山水陆画的表现内容非常丰富，画技要求也很高，能为佛教史、古代服饰史、古代美术史、儒释道三教合一史以及泰山地区农村社会的宗教文化、民俗信仰等方面的研究提供珍贵的实物资料，具有重要的历史、宗教、文物、文献价值，是难得的艺术珍品，更是珍贵的非物质文化遗产。”